Destylarnia Caol Ila, która powstała w 1846 roku, jest największą z ośmiu działających obecnie na Islay. Położona jest niedaleko Port Askaig, nad wodami oddzielającymi wyspę Jura od Islay. Swoją gaelicką nazwę zawdzięcza właśnie tej cieśninie.

Historia gorzelni jest dość burzliwa – wielokrotnie zmieniała właścicieli, miewała okresy przerw w działalności, została nawet całkowicie wyburzona i odbudowana na nowo.

Whisky produkowane w Caol Ila posiadają charakterystyczny dla Islay torfowy temperament, ale zalicza się je do łagodniejszych na wyspie. Mają jasny miedziany kolor i nuty dymne, owocowe tudzież kwiatowe. Charakterystyczna pieprzna końcówka idealnie wtóruje lekko słodkiemu smakowi.